Aksje Alternativer For 2014

Hjem 187 Artikler 187 Fondsbørsopsjoner Faktaark Tradisjonelt har aksjeopsjonsplaner blitt brukt som en måte for bedrifter å belønne toppledelse og nøkkelpersoner og knytte deres interesser til selskapets og andre aksjonærers. Flere og flere selskaper vurderer nå alle sine ansatte som nøkkel. Siden slutten av 1980-tallet har antall personer med aksjeopsjoner økt om lag ni ganger. Mens opsjoner er den mest fremtredende formen for individuell egenkapitalkompensasjon, har begrenset lager, phantom aksjer og aksjekursrettigheter vokst i popularitet og er verdt å vurdere også. Bredbaserte opsjoner forblir normen i høyteknologiske bedrifter og har blitt mer brukt i andre bransjer også. Større, børsnoterte selskaper som Starbucks, Southwest Airlines og Cisco gir nå aksjeopsjoner til de fleste eller alle sine ansatte. Mange ikke-høyteknologiske nærstående selskaper inngår også i leddene. I løpet av 2014 anslått General Social Survey at 7,2 ansatte hadde opsjoner, pluss trolig flere hundre tusen ansatte som har andre former for egenkapital. Det er nede fra toppen i 2001, men da tallet var omtrent 30 høyere. Nedgangen kom hovedsakelig som følge av endringer i regnskapsregler og økt aksjeeierstrykk for å redusere utvanning fra aksjeutdelinger i offentlige selskaper. Hva er en aksjeopsjon Et aksjeopsjon gir en ansatt rett til å kjøpe et visst antall aksjer i selskapet til en fast pris for et bestemt antall år. Prisen som opsjonen er gitt, kalles stipendprisen og er vanligvis markedsprisen når opsjonene gis. Ansatte som har fått aksjeopsjoner håper at aksjekursen vil gå opp og at de vil kunne kontanter ved å utøve (kjøpe) aksjen til lavere tilskuddskurs og deretter selge aksjen til dagens markedspris. Det er to hovedtyper av aksjeopsjonsprogrammer, hver med unike regler og skattemessige konsekvenser: ikke-kvalifiserte aksjeopsjoner og incentivaksjoner (ISOs). Opsjonsplaner kan være en fleksibel måte for bedrifter å dele eierskap med ansatte, belønne dem for ytelse, og tiltrekke og beholde et motivert personale. For vekstrettede mindre selskaper er opsjoner en fin måte å bevare kontanter samtidig som de gir ansatte en del fremtidig vekst. De har også mening for offentlige firmaer hvis ytelsesplaner er godt etablert, men som ønsker å inkludere ansatte i eierskap. Utvannet effekten av opsjoner, selv når de er gitt til de fleste ansatte, er vanligvis svært liten og kan kompenseres av deres potensielle produktivitet og ansettelsespensjon. Alternativer er imidlertid ikke en mekanisme for eksisterende eiere å selge aksjer og er vanligvis upassende for selskaper hvis fremtidig vekst er usikker. De kan også være mindre tiltalende i små, nært holdte selskaper som ikke vil gå offentlig eller bli solgt fordi de kan få det vanskelig å skape et marked for aksjene. Aksjeopsjoner og ansattes eierskap Er valg av eierskap Svaret avhenger av hvem du spør. Foresatte føler at opsjoner er ekte eierskap fordi ansatte ikke mottar dem gratis, men må sette opp egne penger for å kjøpe aksjer. Andre tror imidlertid at fordi opsjonsplaner tillater ansatte å selge sine aksjer kort tid etter tildeling, gir disse alternativene ikke langsiktige eierskapsvisjoner og holdninger. Den endelige effekten av enhver ansattes eierskapsplan, inkludert en opsjonsplan, avhenger mye av selskapet og dets mål for planen, dens forpliktelse til å skape en eierskapskultur, hvor mye trening og utdanning det legger til for å forklare planen, og målene til de enkelte ansatte (om de vil ha penger raskere snarere enn senere). I selskaper som viser en sann forpliktelse til å skape en eierskapskultur, kan aksjeopsjoner være en betydelig motivator. Bedrifter som Starbucks, Cisco, og mange andre er banebrytende og viser hvor effektiv en aksjeopsjonsplan kan være når de kombineres med en sann forpliktelse til å behandle ansatte som eiere. Praktiske overveier Generelt må selskapene i å designe et opsjonsprogram nøye vurdere hvor mye lager de er villige til å gjøre tilgjengelig, hvem vil motta opsjoner og hvor mye sysselsetting vil vokse slik at det riktige antall aksjer blir gitt hvert år. En vanlig feil er å gi for mange alternativer for tidlig, og gir ingen plass til flere alternativer til fremtidige ansatte. En av de viktigste hensynene til plandesign er dens formål: Er planen ment å gi alle ansatte aksjer i selskapet eller bare gi en fordel for noen nøkkelpersoner. Ønsker selskapet å fremme langsiktig eierskap eller er det en engangsydelse Er planen ment som en måte å skape ansattes eierskap eller bare en måte å skape en ekstra ansatt på. Svarene på disse spørsmålene vil være avgjørende for å definere spesifikke planegenskaper som kvalifisering, allokering, opptjening, verdsettelse, holdingsperioder , og aksjekurs. Vi publiserer The Stock Options Book, en svært detaljert guide til aksjeopsjoner og aksjekjøpsplaner. Hold InformedOptions Utløpskalender 2014 Opphavsretts kopi 2017 MarketWatch, Inc. Alle rettigheter reservert. Ved å bruke dette nettstedet, godtar du vilkårene for bruk. Personvern og Cookie Policy (oppdatert). Intradag Data levert av SIX Financial Information og underlagt vilkår for bruk. Historiske og nåværende sluttdatoer levert av SIX Financial Information. Intradag data forsinket per bytte krav. SPDow Jones-indekser (SM) fra Dow Jones Company, Inc. Alle anførselstegn er i lokal utvekslingstid. Realtid siste salgsdata levert av NASDAQ. Mer informasjon om NASDAQ-handlede symboler og deres nåværende økonomiske status. Intradag data forsinket 15 minutter for Nasdaq, og 20 minutter for andre utvekslinger. SPDow Jones-indekser (SM) fra Dow Jones Company, Inc. SEHK intraday data leveres av SIX Financial Information og er minst 60 minutter forsinket. Alle anførselstegn er i lokal utvekslingstid. MarketWatch Top StoriesHow å unngå å betale dobbeltskatt på ansattes aksjeopsjoner Alle som deltar i en aksjeopsjonsopsjon eller aksjekjøpsplan på jobb, kan overpay sine skatter mdash kanskje med mye mdash hvis de donrsquot forstår et rapporteringsbehov som trådte i kraft i 2014. Under kravet må alle meglere rapportere om kostnadsgrunnlag på Form 1099-B for aksjer som ble kjøpt og solgt på eller etter 1. januar 2014, gjennom en opsjonsordning eller kjøpsplan på en måte som kan resultere i dobbeltbeskatning, med mindre ansatt gjør en tilpasning på skjema 8949. Det nye kravet gjelder ikke for begrenset lager tildelt ansatte. ldquoItrsquos veldig forvirrende og skummelt, sier Barbara Baksa, administrerende direktør for National Association of Stock Plan Professionals. ldquo Det viktigste er ikke å anta at kostnadsgrunnlaget rapportert på Form 1099-B er riktig. Du må ha tillit til forståelsen av hvordan dette virker for å rapportere justeringen og ikke være redd for at IRS vil behandle det som en feil på din side. Verdikapitalkompensasjon er vanlig i Bay Area, spesielt i tech. Ansatte som solgte selskapets aksje i fjor, skulle begynne å motta 1099-tallet i midten av februar. IRS har ikke gått ut av veien for å advare skattebetalere om denne tikkende bomben. Ansatte bør være oppmerksom på alt de får fra arbeidsgiver - og meglerfirmaene og sterkt vurdere å konsultere en skattemessig. Mæglerfirmaer bruker Form 1099-B til å rapportere salg av aksjer og andre verdipapirer til kunder og IRS. Kostnadsgrunnlaget er det du betalte for aksjen, inkludert provisjoner. Inntekt er det du fikk fra salget, etter provisjoner. I et normalt aksjesalg er forskjellen mellom kostnadsgrunnlaget og inntektene rapportert som en gevinster eller tap på Schedule D. End of story. Men aksjer kjøpt under en ansatt alternativ eller kjøpsplan er forskjellig. Minst er noe av overskuddet ditt ansett som kompensasjon og beskattet som vanlig inntekt. Det vil bli inkludert som lønn, i boks 1 i W-2-skjemaet. Men salget må også rapporteres på Schedule D. Og i den ligger det gnidd: Med mindre du justerer kostnadsgrunnlaget, ved å legge til i kompensasjonskomponenten, blir beløpet beskattet to ganger mdash som vanlig inntekt og en gevinst. Fra 2011 til 2013 hadde meglere muligheten til å gjøre denne tilpasningen for den ansatte og rapporterte riktig kostnadsgrunnlag på Form 1099-B. Og de fleste gjorde det. Under de nye reglene kan meglere ikke foreta denne justeringen på aksjer ervervet på eller etter 1. januar 2014, gjennom en opsjonsordning eller kjøpsplan. De kan kun rapportere ujustert grunnlag, eller hva den ansatte betalte for aksjen. For å unngå dobbeltbeskatning må ansatt gjøre en justering på skjema 8949. Advarsel: Ikke bruk boksen merket ldquo1g Adjustmentsrdquo på Form 1099-B for å gjøre denne tilpasningen som er for noe annet helt. Informasjonen som trengs for å gjøre justeringen vil trolig være i tilleggsmateriale som følger med 1099-B. Aksjeopsjons eksempel Letrsquos starter med et enkelt eksempel: Si at du ble gitt et opsjon om å kjøpe aksjer i firmaet ditt på 10 per aksje. (Vi antar at dette er et ikke-kvalifisert opsjonsopsjoner aksjeopsjoner er litt forskjellige, men også under det nye kravet.) Når aksjen er på 30, trener du alternativet og selger aksjen samtidig. Du har en gevinst på 20. Alt er vanlig inntekt. ldquo Selskapet vil holde skatt og rapportere det 20 på W-2 som inntekt. Mekleren vil utstede en 1099 for salget. Det vil inkludere et kostnadsgrunnlag på 10, hva du betalte for aksjen. Men grunnlaget er virkelig 30, sier Baksa. For å unngå å betale skatt på det to ganger, må du foreta en justering på skjema 8949. Hva skjer hvis du utnytter muligheten i 2014, når markedsprisen er 30, men hold fast på aksjen og selg den for 40 i 2015 I dette tilfellet , 20 vil bli lagt til W-2 for 2014, men du vil få en 1099-B for 2014. For 2015 vil du få 1099-B-visning 10 i kostnadsbasis og 40 i salget. For å unngå dobbeltbeskatning på 20, må du foreta en justering på skjema 8949. De resterende 10 vil bli beskattet som en gevinst. For aksjer ervervet i henhold til en personalekjøpsplan, avhenger justeringen av hvor lenge du lager aksjen etter kjøpet. Scenariene er for komplekse til å gi eksempler på dette punktet. Vær oppmerksom på at de nye reglene gjelder bare for aksjer kjøpt i 2014 eller senere under disse planene. Itrsquos ikke klart hva oppkjøpt betyr. Noen meglerfirmaer bruker datoen da et aksjeopsjon ble gitt da anskaffelsestidspunktet noen bruker datoen da et aksjeopsjon ble utøvd. For aksjekjøpsplaner er oppkjøpsdatoen vanligvis kjøpsdato, sier Baksa. I alle fall, for aksjer som ble anskaffet under en av disse planene innen 2014, har meglere muligheten til å rapportere riktig grunnlag (justert) eller feil grunnlag (ujustert). Ikke alle meglere rapporterer det på samme måte. For konsistens vil noen meglere, inkludert E-Trade og Fidelity, rapportere ujustert grunnlag for alle aksjer solgt i 2014 under disse planene, uansett når de ble kjøpt. Fidelity vil inkludere justert basis i et tilleggsdokument. Charles Schwab tar en tilnærming til aksjeopsjoner og en annen for aksjekjøpsplaner. Det bemerkes at opsjoner vanligvis ikke vestrer, eller blir tilgjengelige for salg, i minst ett år etter tildelingsdatoen. Som et resultat av dette solgte svært få kunder lager i 2014 som også ble gitt i 2014. Så for 2014 vil det rapportere justert grunnlag for alle aksjer kjøpt gjennom opsjoner. For 2015 og deretter vil det rapportere ujustert grunnlag for alle opsjonsaksjer. For aksjer ervervet under personaloppkjøpsplaner, vil Schwab imidlertid rapportere ujustert grunnlag for alle aksjer, uansett når de ble kjøpt. Intuit, produsent av TurboTax, sier at ansatte som bruker sin skatteforberedende programvare, vil kunne gjøre de riktige tilpasningene gjennom intervjuprosessen. ldquo Uansett hvordan megleren rapporterer det, skal vi få det riktig, sier Bob Meighan, en visepresident med TurboTax. Bruce Brumberg, grunnlegger av Mystockoptions, sa at de fleste som solgte aksjer kjøpt gjennom opsjons - eller kjøpsplaner, vil få kompensasjonsinntekter og må foreta en justering på skjema 8949 (med mindre megleren har gjort justeringen). De eneste gangene de ikke ville ha kompensasjon, og ikke måtte foreta en justering, er de: bullExercised et incentiv aksjeopsjon og holdt det lenge nok til å få en kvalifiserende disposisjon (minst to år fra tildelingsdato og ett år fra kjøp) . bullExercised et incentiv aksjeopsjon og solgte aksjen for mindre enn de betalte. bullSold aksje oppkjøpt gjennom en kjøpsplan for mindre enn kjøpesummen i en kvalifiserende disposisjon. De nye rapporteringskravene gjelder ikke for begrenset lager. Ansatte betaler ingenting for begrenset lager. Når den vesker, blir hele verdien på opptjeningsdagen behandlet som kompensasjon og lagt til W-2 for det året. Anta at en ansatt får begrenset lager som er verdt 1000 når den vesker og 1500 når den selges. De 1000 blir behandlet som kompensasjon og lagt til employeersquos W-2. Når aksjen er solgt, vil megleren sende en 1099-B som viser salgsutbytte på 1500. Det har aldri hatt til å gi et kostnadsgrunnlag på 1099-B, og fortsatt doesnrsquot. Noen kan gi et kostnadsgrunnlag, og hvis de gjør det, er det vanligvis den justerte basisen, som er 1000. Kathleen Pender er en kolonne i San Francisco Chronicle. Net Worth løper tirsdager, torsdager og søndager. E-post: kpendersfchronicle Blog: blog. sfgatepender Twitter: kathpenderMillions av millioner, administrerende direktør går opp Kan studentlån kutte hundrevis av dine skatter Industriell produsent Honeywell International verdsatt administrerende direktør David Cotes kompensasjon på ca 25,4 millioner. Han fikk ytterligere 30,3 millioner utøvende aksjeopsjoner. Danahers Lawrence Culp mottok kompensasjon verdsatt til 19,7 millioner, vinne ytterligere 20,7 millioner fra aksjer og utøve tidligere tildelte opsjoner. Producent av sportsutstyr Brunswicks Dustan McCoys kompensasjon ble verdsatt til 8,3 millioner. Han oppnådde nesten 56 millioner utøvende opsjoner og fra aksjer. Ledere i selskaper du aldri har hørt om, har også scoret stor. Selim Bassoul, administrerende direktør i Middleby Corp., en Illinois-basert restaurant utstyr leverandør, gjort ca 9 millioner i lønn, incitamenter og fordeler. Aksjeopsjoner og opptjente aksjer økte 2013-kompensasjonen ytterligere 50,4 millioner. Og Mednax, en medisinsk aktør, betalte administrerende direktør Roger Medel 8,8 millioner i kompensasjon. Medel fikk ytterligere 42 millioner fra aksjer og aksjeopsjoner. Det har vært økende granskning og klagende av aksjonæraktivister som har tvunget selskaper som Occidental Petroleum til å revolere kompensasjonsplaner og konsernsjef som McKessons John Hammergren for å kutte sin pensjon fra 159 millioner til 114 millioner. Men tall av langvarige ledere som har akkumulert år med utsatt kompensasjon, tilleggspensjonslønn, betydelige beholdninger og andre fordeler, vil trolig få massive utbetalinger de neste årene. For mange selskaper blir pensjonene samlet enormt, det er en stor sum penger på toppen av alle aksje - og opsjonsresultatene som administrerende direktørene har gjort i løpet av deres opptjening, sier Hodgson. Ingen bør kaste tårer for Hammergren og gi opp 45 millioner i pensjonsytelser. McKesson, en distributør av farmasøytiske produkter, verdsatt sin kompensasjon på 2013 på 27,5 millioner og sa at han fikk 34,2 millioner kroner fra aksjer og utøvelse av opsjoner. Aksjebeslutninger som ikke er bindende, sier ikke-bindende, har økt bevisstheten om utøvende kompensasjonsplaner siden 2011. Men aksjonærene stemte ned en eneste kompensasjonsplan i 2014, medisinsk bildeselskap Hologics, ifølge kompensasjonskonsulent Towers Watson. Det skyldes delvis de heady gevinsten av mange aksjer. Standard amp Poors 500 Index økte 32 i fjor. Stemmegivningsstemmer kan svekkes av et forslag til Securities and Exchange Commission som vil kreve at selskaper skal utlevere lønnsforholdet mellom administrerende direktører og gjennomsnittlige arbeidstakere. Men forslaget, en del av Dodd-Frank-revisjonen av finansmarkedene, ble først floated i 2010 og fortsetter å motsettes av selskaper som sier at informasjonen ville være for vanskelig og dyr å beregne. Towers Watson sier at forslaget ikke sannsynligvis vil bli inkludert i proxy-uttalelser frem til 2016. Mer plagsomt, for noen bedriftsvakter, er oppfatningskravene til fordel for utøvende ansatte som ofte maskeres av overdreven lønns - og aksjevinster, som for eksempel personlig bruk av bedriftsplanen, finans - og skatteplanlegging, utøvende medisinske kontroller, bilgodtgjørelser og landsklubbsmedlemskap. Medianverdien til administrerende direktør perks var 183 841, men noen ledere kjører opp langt større faner for reise, sikkerhet, selv lovlige regninger. Penneys Mike Ullman, J. C. Penneys, som erstattet president Ron Johnson i april, løp opp over 900 000 for personlig bruk av bedriftens fly, ytterligere 10 000 for økonomisk rådgivning og 8 200 for hjemmesikkerhet. Oracle dekket mer enn 1,5 millioner i sikkerhetskostnader for Ellisons hjem og 3.000 for juridiske utgifter knyttet til hans personlige kampanjebidrag. Selv om noen selskaper, som St. Jude Medical, eliminert den pittoreske, barnestilen administrerende direktør kontant godtgjørelse i desember, er perk fortsatt i vogue på flere selskaper. Ameriprise Financials Cracchiolo får for eksempel en 35.000 årlig godtgjørelse. Allergans administrerende direktør David Pyott, som mottok kompensasjon på 11,6 millioner i fjor, får en årlig ekstraordinær betaling på 20.000 på toppen av en årlig skatte - og planleggingstillegg på 20.000 og 1.000 for en årlig fysisk. Drikkevaremarkedsfører Dr Pepper Snapple Group utbetaler opptil 24 000 i årlige utøvende servicekvoter, på toppen av biltilskudd på opptil 35 000. Konsernsjef Larry Young mottok kompensasjon på 9 millioner og hadde aksje - og opsjonsgevinster verdsatt til over 6,2 millioner. De kan betale for alt behovet med bare lønnene sine, sier Hodgson. Det er høyden på redundans. Michelle Leder, hvis Footnoted. org-nettside sporer kompensasjon og ofte merkelige utøvende fordeler som vanligvis ignoreres av aksjonæraktivister og den vanlige finanspressen, er mer urolig med den gjennomgripende personlige bruken av bedriftens fly. De seksfallsavgiftene som ofte er nevnt i bedriftsforvalter er basert på kostnaden for førsteklasses kommersielle flybilletter, ikke den faktiske kostnaden for å fly og vedlikeholde private jetfly, sier Leder. Bedrifter virkelig fudge på dette er det ingen regnskap for kostnaden på en realistisk måte, sier Leder. Men dette er prima donna effekten. Hvis konsernsjefen er vant til uhindret tilgang til bedriftsstrålen, er det vanskelig å ta det leketøy vekk. Som aksjonær, skal jeg klage. Det stigende aksjemarkedet kan sikkert hjelpe til med å gjøre vondt eller ubehag. Bidragsytere: Mark Hannan